晨早财经    

1、国家统计局：2020年全国早稻总产量2729万吨，同比增长3.9%，扭转了连续7年下滑的态势。今年早稻生产虽然受南方部分地区严重洪涝灾害的不利影响，单产有所下降，但得益于播种面积的大幅增加，全国早稻实现增产。夏粮丰收和早稻增产奠定了全年粮食稳定生产的基础。

2、央视新闻：8月17日，“长江2020年第5号洪水”在长江上游形成。19日上午，5号洪水的洪峰开始进入三峡水库。长江水利委员会发布三峡水库洪水橙色预警。预计三峡水库20日8时将现最大入库流量75000立方米每秒左右。这也将是三峡建库以来最大洪峰。目前，三峡大坝开启10个泄洪孔，总下泄流量为48000立方米每秒。针对当前汛情形势，水利部于19日9时将水旱灾害防御Ⅲ级应急响应提升至Ⅱ级。

3、中证报：近期房企参与城市更新动作频繁，部分公司通过成立城市更新类公司、和地方政府签订合作等方式进军城市更新“赛道”。城市更新市场规模有望达到10万亿级别，将成为房企业务新的增长点。

      一、宏观经济

1、财政部：1-7月，全国一般公共预算收入114725亿元，同比下降8.7%。全国一般公共预算支出133499亿元，同比下降3.2%。全国税收收入98509亿元，同比下降8.8%。印花税1920亿元，同比增长20.3%。其中，证券交易印花税1174亿元，同比增长35.3%。

2、深圳市金融监管局：深圳作为央行批准的四个试点城市之一，在保证安全可控的前提下，正有序开展数字货币内部测试工作。在金融科技人才培养方面，借鉴国际CFA和FRM资格考试体系，深圳联合香港、澳门有关部门，率先启动“深港澳金融科技师”专才计划，一级考试已成功举行。

3、国家卫健委米锋：当前，我国疫情得到有效控制，但面临的风险丝毫不能忽视。近期，国内一些地区接连发生聚集性疫情。秋冬季临近，流感等呼吸道传染病高发，给防控工作带来更大挑战。要始终紧绷疫情防控这根弦，始终做好个人防护，及时发现、快速处置。

4、央行：周三，公开市场进行1500亿元人民币7天期逆回购操作，因有1400亿元逆回购到期，当日实现净投放100亿元。

5、隔夜shibor报2.1480%，上涨3.30个基点。7天shibor报2.2040%，上涨1.40个基点。3个月shibor报2.6000%，上涨0.00个基点。

二、地产聚焦

1、上证报：据悉，有部分股份行再度停办住房二次抵押贷款业务，才露出复苏苗头的二次房抵贷如今再次收紧。虽然监管部门并未叫停上述业务，但因风险考量，银行开办这项业务“时松时紧”。无论是二次房抵贷，还是房抵贷（已结清贷款的住房抵押贷），今年其资金流向仍是监管严查重点。

2、江苏省自然资源厅：落实分级指导监督和调控责任，明确房地产市场平稳健康发展城市主体责任，（自然资源）部重点加强对南京、无锡、苏州市住宅用地供应监测、评价和考核，省厅负责其他城市住宅用地供应的监控指导、督促检查、评价考核。

3、香港金管局：放宽非住宅物业按揭贷款的逆周期宏观审慎监管措施。非住宅物业按揭贷款的适用按揭成数上限上调10个百分点，一般个案的上限由四成上调至五成。此项修订自2020年8月20日起生效。

三、股市盘点

1、周三，上证指数报3408.13点，下跌1.24%，成交额4982.62亿。深证成指报13480.85点，下跌2.09%，成交额5901.47亿。创业板指报2612.84点，下跌3.27%，成交额1828.83亿。沪深两市合计成交10884.09亿。盘面上，电力股掀涨停潮，农业、食品饮料等板块涨幅居前。

2、周三，恒生指数跌0.74%，报25178.91点。国企指数跌1.08%，报10313.31点。北上资金净流出61.34亿。

3、上证报：8月，基金发行市场依旧火热，不过新成立基金的发行规模均控制在150亿元以内，更多设置在60亿-80亿元左右。这和前几个月新基金动辄两三百亿的首发规模形成了鲜明的对比。多只老基金近期也发布限制大额申购公告。在业内人士看来，由于当前医药、科技、消费等估值比较高，操作难度加大，不少基金经理希望对基金规模进行主动控制。

4、港交所总裁李小加：港股市场已经发生了不可逆转的变化，这些变化给市场带来巨大的生命力，不仅是IPO数量大幅增加，交易贡献量大幅增加，交易活跃度大幅增加，而是整个生态的变化。实际上我们IPO科技市场已经非常强劲，无法具体评论蚂蚁金服或者字节跳动，但几乎你看到的报道最后都会来港上市，来港发行只是时间的问题。

5、中证报：公开信息显示，已有12家上市券商推出了最新的资管新规整改方案。此外，国泰君安资管已抢先递交了申请资料，成为“一参一控”新政后首家申请公募牌照的券商资管。据悉，一些券商内部已经在讨论，准备申请公募牌照。

6、证券时报：今年以来资金入市的热情持续高涨，头部私募“吸金”能力凸显。数据显示，截至7月底，管理规模超过百亿元的私募证券投资基金管理人已超过51家。和年初相比，增加了14家，其中仅7月份就增加了七家。从各大公司的业绩来看，良好的收益率显然是支撑私募规模增长的主要驱动力。

7、长春高新：上半年，实现营收39.2亿元，同比增长15.48%；净利润13.1亿元，同比增长80.27%。上半年公司在巩固存量市场的同时，多措并举，激发营销队伍积极性和市场潜能，确保了公司生产经营稳妥有序。

8、舍得酒业：经自查，发现公司间接控股股东天洋控股集团及其关联方存在通过蓬山酒业公司非经营性占用公司资金的情形。天洋控股集团承诺于9月19日前归还非经营性占用的资金及利息。若不能按时归还，公司股票可能存在被实施“其他风险警示”的风险。此外，上交所下发问询函，要求公司说明是否存在其他未披露的资金占用和违规担保、不当交易等侵占上市公司利益的情形。

9、中恒电气：因“涉嫌操纵中恒电气股价”、“拒不配合国务院证券监督管理机构依法履行职责，涉嫌违反相关证券法律、法规”，证监会决定对董事长、董事朱国锭进行立案调查。

10、紫光国微：上半年，实现营业收入14.64亿元，扣除合并报表的影响，同比增长24.14；实现归属于上市公司股东的净利润4.02亿元，同比增长108.47%，报告期内，公司特种集成电路业务持续加大产品研发及市场开拓力度，市场地位进一步提升。同时，预计前三季度净利增长50%-90%。

11、万华化学：上半年，实现营业收入309.07亿元，同比下降2%，归属于上市公司股东的净利润28.35亿元，同比下降49.56%。报告期内，受新冠疫情和国际原油价格大幅下跌等因素影响，公司产品销量下滑、主产品价格下降。

12、和邦生物：公司所在地四川省乐山市五通桥区于8月18日遭遇洪水灾害，部分生产线停产，公司预计损失3.5亿—4.5亿元，其中机器设备、厂房等固定资产损失7000—9000万元，存货损失2.8亿—3.6亿元。由于工厂洪水水位较深，具体损失及损失金额尚无法准确认定，预计停产时间不会超过三个月。

13、香港交易所：上半年，收入及其他收益87.8亿港元，同比增长2%；净利润52.3亿港元，同比增1%。上半年香港首次公开招股市场在新股数目上排名全球第二，首次公开招股集资额则列全球第三。沪深股通及港股通平均每日成交金额分别达人民币743亿元及207亿港元，创半年度新高。

14、两市融资余额：截至8月18日，上交所融资余额报7371.39亿元，较前一交易日增加50.58亿元；深交所融资余额报6801.16亿元，较前一交易日增加21.71亿元；沪深两市合计14172.55亿元，较前一交易日增加72.29亿元。

四、行业观察

1、新华社：国务院副总理韩正在国家石油天然气管网集团有限公司调研并主持召开座谈会。进一步深化油气体制改革，坚持聚焦主责主业，专注油气输送业务，确保油气市场稳定，为保障国家能源安全作出贡献。要实现骨干管网统一管理、统一运营，坚持实事求是，不搞一刀切，引导和推进地方管网以市场化方式融入国家管网。

2、证券时报：近期，国内外主要奶粉企业陆续公布了半年报业绩，疫情下，行业增长呈现分化态势，占据3-5线市场的国产奶粉企业上演逆袭式增长。据了解，婴幼儿配方奶粉新国标指标或已基本确定，业内认为新国标对婴幼儿配方市场的影响或不亚于配方注册制。

3、中新网：台当局经济主管部门宣布，将在台湾地区代理或经销大陆地区的互联网视听服务（OTT-TV）纳入商业禁止项目表。为防止大陆地区OTT-TV（如爱奇艺、腾讯等）通过代理或经销等迂回方式在台湾“非法经营”，依据相关规定，禁止台湾地区的人民、法人、团体或其他机构提供代理、经销，或从事OTT-TV及其中间投入或相关商业服务等服务给大陆地区的人民、法人、团体或其他机构。9月3日正式公告后，违反者将被查处。

4、中证报：据悉，部分银行已停售保本型理财产品，继续销售保本型理财产品的银行，其在售的产品期限也非常短，多数在3个月，且额度较小。分析人士称，资管新规过渡期将延长至2021年底，银行净值化转型的步伐在提速。投资者对净值型理财产品的接受度也在逐渐上升。

5、麦迪逊木材报告：北美针叶木材制造商、批发商、经销商、买家和终端用户一致认为，目前北美木材形势严峻，需求高涨，引起市场价格急剧上涨，锯木厂大量订单已签至9月下旬，未来趋势还未可知。

6、澎湃新闻：中国第一座12英寸车规级功率半导体自动化晶圆制造中心项目正式签约落户临港新片区。临港新片区12英车规级功率半导体动化晶圆制造中是闻泰科技半导体业务实现100亿美元战略目标的第一步。

7、海南省商务厅厅长陈希：海南省政府于近日正式批准海南两家企业享有离岛免税品经营资质，并已报财政部等部门备案。欢迎省外具有免税品经营资质的企业前来竞争开设离岛免税店。

五、产业数据

1、发改委：1-7月，全社会累计完成货运量239.96亿吨，同比下降6.1%，降幅比上半年收窄1.7个百分点。其中，铁路累计完成货运量24.97亿吨，同比增长2.6%，增速比上半年提高0.7个百分点；民航累计完成货运量355.03万吨，同比下降14.1%，降幅比上半年收窄0.7个百分点。

2、上证报：在价格“原地踏步”近1个月后，草甘膦原药价格近日小幅上扬至约2.18万元/吨，上涨幅度为1.40%。业内人士表示，涨价的主要原因是现货偏紧。据悉，目前草甘膦市场现货偏紧，有的企业已不接新订单，只完成已有订单。

3、中汽协：1-7月，中国品牌乘用车共销售343.45万辆，同比下降24.99%，占乘用车销售总量的36.03%，占有率比上年同期下降3.17个百分点。

4、经济参考报：据悉，国家医保局有关司室已就生物制品（含胰岛素）和中成药集中采购工作听取专家意见和建议。业内人士表示，我国进一步扩大集中采购范围的信号明确，降药价已是必然趋势，中成药也不例外。中成药超3000亿元的市场或将随着带量采购正式进入“洗牌”阶段，企业业绩也将随之被影响。

5、生意社：太阳能级多晶硅近期连续上涨，8月17日多晶硅报价64333.33元/吨，与8月8日相比上涨了20.48%，同比6月底相比上涨了46.66%，且呈加速上涨趋势。

6、卓创资讯：本周二甲基甲酰胺（DMF）价格继续上涨，8月18日DMF报7125元/吨，与8月1日相比上涨了19.24%，与6月18日相比上涨了44.67%。预计国内DMF市场将维持供需紧平衡状态，短期来看，行业供应或继续缩量，厂商库存亦处低位，预计DMF仍将上涨。

7、证券时报：目前连翘产新到尾声，产地鲜货价从最初11元升至当前20元，涨幅超过八成。连翘减产幅度大，加之陈货库存薄弱，按正常需求来讲，行情向好，但需紧密关注冬季节国内疫情控制状况。另外，新药典将会在12月1日实施，在合格货偏少的状态下，若执行标准严格实施将会拉开连翘质量优劣的价格差距。

六、公司要闻

1、茅台时空：随着茅台酒市场流通价逐渐走高，茅台召集6家重要渠道商召开北京直销渠道商座谈会。首次明确提出直销渠道商要做好“文化宣传员”。通过积分、付费会员、发放购买券等方式进行售卖，这一种方式是比较严谨的，但是里边或多或少还是会存在一些漏洞，会被黄牛党钻空子，要深入思考，做好监管。

2、北斗星通：22nm芯片已经完成流片，28nm已经量产有二年了，目前订单比较充足，22nm的量产预计明年下半年，这二款芯片目前处于国际领先水平。

3、特斯拉大中华区负责人朱晓彤：针对特斯拉与拼多多之间关于武汉用户团购特斯拉交付的舆论战表示，此事愈演愈烈破坏了特斯拉的直营模式与价格体系，没有人能独善其身。特斯拉没有庞大的公关部门和预算费用，官方的声音需要每个人去传播。必须全员行动起来，转发朋友圈、参与留言和举报不实信息。

七、资本动态

1、5年期国债期货主力合约TF2012下行0.24%，至100.105；10年期国债期货主力合约T2012下行0.32%，至98.425。10年期国债利率涨1.50BP，至2.99%；10年期国开债利率涨4.00BP，至3.51%。

2、截至8月19日下午收盘，国内商品期货市场多数收跌，化工跌幅居前，农产品走势分化。苯乙烯跌超3%，淀粉、焦煤、沪银、螺纹、玻璃跌超1%；菜粕、尿素、白糖、沪金小幅下跌。豆一涨超3%，纯碱、沪铜涨超2%，硅铁、沪铝、沪锌、棕榈涨超1%；铁矿、原油、焦炭小幅上涨。

3、上海国际能源交易中心：8月19日，原油期货主力合约2010，以288.8元/桶收盘，涨幅为0.31%。主力合约成交97471手，持仓量减少2136手至67356手。全部合约成交135221手，持仓量减少8916手至133816手。

4、在岸人民币兑美元16:30收盘，报6.9103，涨0.2224%，人民币中间价报6.9168，涨0.2265%。NDF：3个月报6.9474，6个月报6.9890，1年报7.1433，2年报7.2121。

5、新三板：8月19日合计挂牌8468家公司，当日减少5家，成交金额6.22亿。三板成指报1031.42，跌0.25%，成交额2.22亿。

6、上股交：挂牌企业总数10224家，其中N板318家，E板461家，Q板9445家。

八、国际资讯

1、美国《国会山报》：TikTok美国员工已准备好向总统特朗普针对TikTok颁布的禁令发起法律挑战。据悉，这起诉讼将聚焦宪法规定的正当程序权。是否允许该企业在美国运营，并不是总统一时兴起就可以决定的。据悉，当特朗普的禁令下个月生效时，约有1500名TikTok及其母公司字节跳动的员工面临着拿不到工资的风险。

2、波罗的海干散货指数：下跌1.1%，至1568点

3、道指跌85.19点，或0.31%，报27692.88点；纳指跌64.38点，或0.57%，报11146.46点；标普500指数跌14.93点，或0.44%，报3374.85点。

4、德国DAX指数收盘上涨0.74%，报12976.70点；英国富时100指数上涨0.60%，报6113.10点；法国CAC40指数上涨0.79%，报4977.23点。

5、日经225指数涨0.26%，报23110.61点。韩国KOSPI指数涨0.52%，报2360.54点。

6、WTI 9月原油期货价格上涨0.1%，报收于每桶42.93美元；布伦特10月原油期货油价下跌0.2%，报收于每桶45.37美元。

7、COMEX 12月交割的黄金期货价格下跌42.80美元，跌幅2.1%，收于每盎司1970.30美元。